Angelo Mastrolia prepara lo sbarco di Princes alla Borsa di Londra

NewPrinces ha annunciato l’intenzione di quotare la propria controllata Princes Group alla Borsa di Londra, con l’obiettivo di rafforzare la strategia di espansione del gruppo nel settore alimentare e delle bevande. La società, interamente controllata dal gruppo agroalimentare emiliano, ha reso noto che l’offerta pubblica iniziale (Ipo) riguarderà esclusivamente l’emissione di nuove azioni, senza alcuna vendita da parte degli attuali azionisti.

Secondo quanto dichiarato dal presidente esecutivo Angelo Mastrolia, l’operazione rappresenta un passo cruciale per lo sviluppo di Princes, il cui mercato principale è il Regno Unito, dove ha sede anche il management. La scelta di non vendere azioni e di raccogliere solo capitale primario è finalizzata a sostenere la trasformazione di Princes in un gruppo multinazionale e diversificato nel food & beverage.

Fuori dall’Ipo il business di Carrefour Italia

In vista della quotazione, Princes Group acquisirà il 100% di Symington’s Limited, Newlat e Princes France, che andranno ad aggiungersi alle controllate già esistenti come Princes Italia, Princes Tuna Mauritius ed Edible Oils Limited. Questo insieme costituirà il perimetro consolidato al momento dell’ammissione alla Borsa.

Restano invece escluse dal perimetro Ipo due importanti realtà: Carrefour Italia, e Centrale del Latte d’Italia, che continueranno a essere controllate direttamente da NewPrinces. Potrebbero essere valutati in futuro, invece, l’inserimento di Princes Ready to Drink (ex Diageo Operations Italy) e della società che deterrà il marchio Plasmon.

Il perimetro Ipo ha generato ricavi pro forma per circa 2,1 miliardi di sterline nel 2024 e 964,2 milioni di sterline nel primo semestre 2025. L’Ebitda adjusted è stato pari a 122,3 milioni di sterline nel 2024 (margine del 5,95%) e 71,2 milioni nel primo semestre 2025 (margine del 7,38%).

Princes opera attraverso cinque business unit (Foods, Fish, Italian, Oils e Drinks) e combina una solida produzione a marchio del distributore con un portafoglio di brand come Princes, Napolina, Branston, Flora, Delverde, Batchelors, Naked Noodle e Vier Diamanten. Il gruppo serve oltre 8.000 clienti in più di 60 Paesi, con 23 stabilimenti produttivi, 21 magazzini e circa 7.800 dipendenti.

Verso nuove acquisizioni

Il debutto in Borsa a Londra permetterà a Princes di raccogliere capitali per finanziare ulteriori acquisizioni, nell’ambito di una strategia di crescita inorganica.

Dopo l’ammissione, NewPrinces manterrà il controllo del capitale di Princes Group, che diventerà una società interamente focalizzata sulla produzione alimentare e delle bevande. NewPrinces, dal canto suo, continuerà a perseguire il proprio percorso come gruppo FMCG integrato verticalmente, con attività nei settori della distribuzione, logistica, packaging e servizi connessi.

L’operazione, oltre a rafforzare la posizione finanziaria di Princes, mira a dare maggiore chiarezza al mercato, separando le attività produttive da quelle verticalmente integrate che resteranno in capo a NewPrinces.